La tolerancia al riesgo es la voluntad de un inversor de aceptar fluctuaciones en el valor de su inversión. Esto se puede evaluar considerando los objetivos, el horizonte temporal y la capacidad de riesgo del inversor. Un inversor con una mayor tolerancia al riesgo puede estar más dispuesto a aceptar pérdidas para lograr un mayor rendimiento, mientras que un inversor con una menor tolerancia al riesgo puede ser más conservador con sus inversiones.
> Del blog: El Factor de Riesgo: 6 Pasos para Evaluar las Inversiones.
¿Qué es la Tolerancia al Riesgo?
Definición de tolerancia al riesgo: La tolerancia al riesgo es una medida de cuánto riesgo está dispuesto a asumir un inversor con su portfolio de inversiones. Esto se refiere a la cantidad de variabilidad en los rendimientos que el inversor está dispuesto a experimentar. Por ejemplo, un inversor con una baja tolerancia al riesgo puede que solo quiera invertir en inversiones muy estables y de bajo riesgo, mientras que un inversor con una alta tolerancia al riesgo puede estar más dispuesto a invertir en opciones más riesgosas, como las acciones y demás renta variable.
Es importante que los inversores comprendan su tolerancia al riesgo antes de tomar cualquier decisión sobre su dinero.
¿Qué factores influyen en la tolerancia al riesgo?
La tolerancia al riesgo es un factor clave en las finanzas personales y uno que define en gran medida su propio estilo de inversión. Determinar cuánto riesgo está dispuesto a asumir es esencial para encontrar las inversiones adecuadas para su cartera.
Hay una serie de factores que influyen en la tolerancia al riesgo, que incluyen:
- La edad.
- Los ingresos.
- El objetivo.
- Experiencia en inversiones.
- Componente emocional.
Edad
La edad es una consideración importante cuando se trata de tolerancia al riesgo. Los inversores más jóvenes pueden permitirse asumir más riesgos, ya que tienen tiempo para compensar cualquier pérdida, mientras que los más cercanos a la jubilación deben ser más conservadores con sus inversiones.
Ingresos
Los ingresos también afectan la cantidad de riesgo que está dispuesto a asumir. Las personas que ganan un alto ingreso pueden permitirse invertir en opciones de mayor riesgo porque tienen un mayor potencial de rendimiento. Por el contrario, aquellos con un ingreso más bajo deberían apegarse a inversiones más seguras con menos potencial de pérdida.
La cantidad de dinero en riesgo: cuanto mayores sean las pérdidas potenciales, menos probable es que alguien tolere el riesgo.
Objetivo
Qué tan importante es el objetivo: alguien que está tratando de ahorrar para la jubilación puede estar más dispuesto a tolerar el riesgo que alguien que necesita dinero de inmediato para pagar la reparación de un automóvil.
Experiencia de inversión
Cuanta más experiencia tenga invirtiendo, mejor podrá medir el riesgo y tomar decisiones de inversión en consecuencia. A pesar de que algunos de estos factores son controlables, sigue siendo importante tenerlos en cuenta al tomar una decisión sobre sus inversiones.
Emociones
Algunas personas son más sensibles al riesgo que otras. Si bien es posible que pueda controlar la cantidad de dinero que pone en el mercado, su composición emocional puede afectar la cantidad de riesgo que está dispuesto a asumir.
Tipos de Tolerancia al Riesgo según el Tipo de Inversionista
Hay cuatro tipos generales de tolerancia al riesgo: conservadora, moderada, agresiva y especulativa. Cada tipo está asociado con un tipo diferente de inversor.
#1 Tolerancia al riesgo conservadora
El inversor conservador es reacio al riesgo y se centra en preservar el capital. Por lo general, invertirán en valores de bajo riesgo, como bonos del gobierno y acciones de primera línea.
- Lea más: Por qué invertir y cómo empezar. Lo básico.
- Relacionado: ¿Qué es un Lazy-Portfolio? ¿Estrategia de bajo riesgo?
#2 Tolerancia al riesgo moderado
El inversor moderado es menos adverso al riesgo que el inversor conservador y está dispuesto a aceptar algún riesgo para lograr un mayor rendimiento. Pueden invertir en una combinación de valores de bajo, medio y alto riesgo. Relacionado: Inversiones alternativas y su porftolio.
#3 Tolerancia agresiva al riesgo
El inversor agresivo está dispuesto a aceptar un riesgo sustancial para lograr un alto rendimiento. Pueden invertir en valores de alto riesgo, como las penny-stocks (acciones de centavos) y contratos de opciones. Relacionado: Evite estos 7 errores invirtiendo en Penny Stocks.
#4 Tolerancia al riesgo especulativo
El inversor especulativo asume el mayor riesgo al invertir en valores de muy alto riesgo, como empresas de nueva creación y derivados (futuros).
> Más información sobre: El Factor de Riesgo: 6 Pasos para Evaluar las Inversiones.
En conclusión, la tolerancia al riesgo es una preferencia personal que dicta cómo un individuo aborda sus inversiones. Hay cuatro tipos diferentes de tolerancia al riesgo que están determinados por el tipo de inversor. Cada tipo tiene sus propios beneficios e inconvenientes, por lo que es importante que los inversores entiendan en cuál encajan antes de tomar cualquier decisión sobre su dinero.
Es importante que los inversores comprendan su tolerancia al riesgo antes de tomar cualquier decisión sobre su dinero.
